全球动力电池Top20排行榜：CATL/松下/BYD位列前三

2018年全球动力电池装机量为92.5GWh，同比增长了45.8%，排名前十的电池企业分别是宁德时代、松下、比亚迪、LG化学、AESC、三星SDI、国轩高科、力神、孚能和比克，排名前十的企业市场占有率达到88.7%。

数据来源：起点研究院（SPIR）

宁德时代以微小差异超过松下，连续两年斩获第一。与2017年相比，前三名名次没有变化，AESC、力神则进入了前十。

2017&2018年全球动力电池装机量top10对比

数据来源：起点研究院（SPIR）

top10装机量

数据来源：起点研究院（SPIR）

宁德时代摘得桂冠

2018年宁德时代装机量为23.54GWh，同比增长96.2%，市场占有率为25.4%，排列2018年全球动力电池装机量第一，主要客户包括北汽、上汽、广汽、吉利、东风、长安等。

对于宁德时代来说，2018年是快速扩张的一年：IPO上市，进军欧洲、在德国建立工厂，签下宝马10亿欧元订单，拿下本田56GWh大单，进入戴姆勒、捷豹路虎、大众、本田、日产等国外车企供应链，与上汽、长安、北汽新能源、江铃、东风、广汽、吉利等国内车企建立深度合作关系，全球扩张进一步巩固了宁德时代的市场份额，2018年保持第一是意料之中。

松下以微小差距落后宁德时代，排名第二，装机量为23.3GWh，同比增长了133%，市场占有率为25.2%，主要客户包括特斯拉、大众、福特、丰田等。

数据显示，2018年特斯拉Model3、ModelS、ModelX销量分别达到14.6万辆、5万辆、4.9万辆，分别排名第1、第4和第5位，合计市场占有率达到超过11%。得益于特斯拉在市场的良好表现，松下也水涨船高，电池装机量与2017年相比增长了1倍多。不过特斯拉也正在接触其他的电池供应商，以改变松下一家供应的局面。

比亚迪仍保持了2017年第三的位置，装机量为11.6GWh，同比增长了61.1%，市场占有率为12.5%，主要供应自家车型。

LG化学装机量为7.5GWh，同比增长66.7%，市场占有率为8.1%，主要客户包括现代、捷豹、雷诺、起亚、通用、日产、沃尔沃等。2018年随着现代Kona、捷豹I-Pace、雷诺Zoe等车型销量的增长，LG化学装机量也稳步增长。

另一家韩国企业三星SDI装机量为3.5GWh，同比增长25%，市场占有率为3.8%，主要客户包括宝马、大众等，其装机量增量主要来自大众e-Golf、StreetScooter WORK电动邮政车和宝马530e等车型。

AESC重回top10，卖身中国远景

2018年AESC装机量为3.7GWh，同比增长了108.3%，市场占有率为4%，主要客户为日产。

继2014年后，AESC再次重回top10，这主要得益于2018年日产聆风可观的销量，数据显示，2018年日产聆风销量超8.7万辆，排列全球电动汽车畅销榜第三名。自2009年以来，AESC已为全球35万辆日产聆风电动车提供动力电池配套。

AESC曾是日产汽车旗下动力电池业务，成立于2007年，得益于日产在市场的良好表现，AESC曾一度排到全球第二的位置。不过由于两者深度捆绑的局限，AESC难以拓展外部客户，成本居高不下，日产不堪高价采购电池的负担，开始部分采用LG化学、宁德时代等企业的电池，AESC也因此一落千丈，深陷亏损的泥淖。

日产最终决定卖掉AESC，与金沙江合作失败后，去年8月，远景最终获得AESC控制权，目前日产仍然拥有新公司20%的股权。根据协议，AESC总部和发展中心的业务将留在日本，但会在中国无锡建设生产基地。

去年11月，远景AESC计划在江苏无锡投建811三元锂电池，产能规模达20GWh，预计将在2019年底实现量产，向中国及全球市场提动力电池。目前，远景AESC在日本、美国、英国均设有工厂，中国将是其全球第三大海外工厂。

据日产公布的数据，2017年4月1日-2018年3月底，AESC销售收入同比增长了65%，实现大幅扭亏为盈。

“嫁入”中国的AESC能否重回前三，值得期待。

Top10中国占8席，力神进前十

在2018年全球动力电池top10中，算上远景AESC，中国占据了7席。其中国轩高科排名第7，与2017年相比名次变化不大，装机量略微下滑；孚能科技排名第9，装机量实现稳步增长；比克排名第10，排名较2017年有所下滑。

具体来看，国轩高科装机量为3GWh，同比下滑6%，市场占有率为3.2%，主要客户包括奇瑞、江淮、北汽、一汽、上汽等。孚能科技装机量为2GWh，同比增长53.8%，市场占有率为2.2%，主要客户包括北汽、长城、江铃、长安等。比克装机量为1.8GWh，同比增长12.5%，市场占有率为1.9%，主要客户包括北汽、长城、东风、江淮等。

与2017年相比，力神进入了前十，排名第8位，装机量为2.1GWh，同比增长了131%，市场占有率为2.3%，主要客户包括江淮、长安、东风等。

力神拥有青岛、十堰、苏州、武汉、长沙、四川绵阳六大生产基地，具有10GWh的锂电池生产能力，计划到2020年形成30GWh的产能，到2025年形成60GWh的产能。

产品方面，力神已已完成高镍正极材料的开发，可逆克容量达到213mAh/g，首次效率达到91.4%；完成硅碳复合负极材料开发，可逆克容量达到754.8mAh/g，首次效率达到89.87%；开发高比能量电池，单体比能量达到了303Wh/kg，并建成软包电池中试生产线。

目前力神正在积极进入特斯拉的供应链，公司21700电池月产能达2500万只，日出货量在40万只以上，月产量超过1300万只，2018年年产量近1亿只。随着21700在市场打开局面，力神将进一步巩固市场份额。